Рынки биткойнов были напряжены, поскольку открытый интерес превысил рекордную отметку в $60 миллиардов, а ограничения предложения продолжают ужесточаться. Цена Биткойна в долларах США значительно выросла, так как настроения усилились, и BTC достиг очередного нового ATH около $97 777.
Активные трейдеры получали прибыль от продаж. Однако постоянный спрос не позволил этим ценам значительно упасть, вместо этого они остаются достаточно стабильными.
В то же время, валютный резерв продолжает падать, что говорит о возможном шоке предложения.
Ранее на этой неделе цена Биткойна в долларах США достигла рекордно высокого уровня в $97 545,63. Сильный рыночный оптимизм подстегнул это ралли, и аналитики намечают цели на ближайшие дни на уровне выше $100 000.
Пока эти бычьи настроения сохраняются, некоторые держатели BTC и майнеры начинают выводить деньги, усиливая давление продаж и, возможно, вызывая откат к отметке $78,000.
Текущая цена Биткойна составляет $97 545,63 и выросла на 0,08% за последние 24 часа.
Открытый интерес растет, усиливая рыночный рычаг и риск
Совокупный открытый интерес Биткойна сейчас составляет 60 миллиардов долларов, что на 50% больше, чем в 2021 году. Этот рубеж отражает быстро растущее значение торговли деривативами. К ней подталкивают такие платформы, как Binance, CME, Bybit и Bitget.
В последних данных о цене и рыночной капитализации Биткойна во время достижения им исторического максимума в $69,000. Отношение открытого интереса к рыночной капитализации составляло 2,2%, в то время как сегодня оно подскочило до 3,3%, что свидетельствует о наличии на рынке более заемных позиций.
За последние 90 дней на рынках производных биткоина наблюдался резкий приток капитала, в основном за счет Tether (USDT). Это происходит в то время, как позиции китов остаются относительно ровными, поскольку последние крупные длинные позиции были зафиксированы на уровне $84 000 – $85 000.
Мы наблюдаем стабильность среди них, что можно считать благоразумным подходом к текущей ценовой картине, поскольку они следят за рынком в поисках возможностей или рисков. Но рост торговли с использованием кредитного плеча делает более вероятными ликвидации, которые могут привести к резким колебаниям цен, подобным этому.
Взятие прибыли уравновешивает спрос, стабилизируя цену Биткойна в долларах США
По мере того, как Биткойн приближается к критическому психологическому порогу в $100 000, участники рынка в основном фиксируют прибыль. Эта активность соответствует историческим закономерностям, когда крупный исторический ценовой рубеж провоцирует рост продаж.
Тем не менее, устойчивый спрос на Биткойн пока что поглощает это давление продаж. Это обеспечивает относительно стабильную цену, несмотря на возросшую активность.
Это фазы, когда цикличность рынка становится очевидной краткосрочной волатильностью, которая обычно вызывается фиксацией прибыли. Вы также увидите аналогичные всплески, основанные на исторических бычьих бегах прошлого, особенно в пределах близких к ключевым ценовых уровней.
С приближением Биткойна к отметке $100k ралли продаж кажется самым неминуемым. Это подвергнет испытанию саму стабильность рынка. Однако давление продаж должно быть уравновешено сильным спросом, чтобы избежать коррекции цен.
Сокращение валютных резервов сигнализирует о приближающемся шоке предложения
С момента начала нынешнего “бычьего” цикла биржевые резервы Биткойна систематически сокращались. Однако в отличие от предыдущих циклов, в которых резервы росли вместе с ценами.
Это признак того, что долгосрочные держатели Биткойнов переводят свои Биткойны в холодные кошельки или, возможно, пересиживают их на рынке. Поскольку такое поведение сокращает ликвидное предложение на биржах, оно фактически создает дефицит предложения, который усиливает движение цен.
Инвесторы запасаются деньгами, и Биткойн утекает с бирж. Важно отметить, что эта тенденция также создает дефицит предложения для торговли, поскольку спрос продолжает расти. В прошлом периоды высокого роста цен сопровождались увеличением запасов на биржах, поскольку трейдеры использовали растущий импульс для извлечения прибыли.
Однако текущая динамика указывает на то, что долгосрочные держатели считают, что еще не все потеряно из-за роста цен, поэтому долгосрочные держатели делают ставку на то, что рынок будет жестким из-за близкого шока предложения.
Биткойн консолидируется вблизи отметки $91K на фоне снижения моментума на графике 4H
На графике биткоина с 4-часовым таймфреймом изображена горизонтальная прямоугольная коробка, которая представляет собой фазу консолидации коробки. Серия свечей, сформированных в узком диапазоне, указывает на то, что цена испытывает снижение волатильности после сильного тренда.
Ценовое действие остается выше синей линии Alligator (представляющей собой сглаженную скользящую среднюю), что свидетельствует о бычьих настроениях, но с ослаблением импульса.
Очевидная зона сопротивления в районе $92 500 и поддержки в районе $90 366 показана на графике и совпадает с границами консолидационной коробки.
Индекс денежного потока (MFI) находится на уровне 46,27, что указывает на нейтральный импульс и равновесие между покупателями и продавцами.
Гистограмма MACD является медвежьей, поскольку линия MACD (синяя) находится ниже сигнальной линии (оранжевая), что указывает на снижение бычьего импульса и, следовательно, на возможность немедленной коррекции.
