Wichtige Einblicke:
- Der Bitcoin-Preis fiel im Februar um 28%, als die Binance-Wal-Zuflussrate auf 0,62 anstieg, was einen Verkaufsdruck signalisierte.
- Die Standard-Wale-Einheiten, die mehr als 1.000 BTC halten, fielen von 1.296 auf 1.285, was eine Verteilung zeigt.
- Die Adressen der Mega-Wale, die mehr als 10.000 BTC halten, stiegen von 85 auf 89, wodurch das Angebot absorbiert und ein Zusammenbruch verhindert wurde.
Der Bitcoin-Preis ist in den letzten 30 Tagen um 28% gefallen. Das ist eine der schlechtesten monatlichen Performances in der jüngeren Geschichte, und der Februar hat noch ein paar Tage vor sich. Die Whale-Zuflüsse zu Binance stiegen auf den höchsten Stand seit Monaten. Die Whale Inflow Ratio erreichte einen Wert von 0,62 im gleitenden 7-Tage-Durchschnitt.
Standard-Whale-Einheiten, die 1.000 BTC oder mehr halten, fielen in nur wenigen Tagen von 1.296 auf 1.285. Jeder sieht, dass die Verteilung stattfindet. Aber eine Wal-Kohorte bewegte sich in die entgegengesetzte Richtung, und niemand beachtete sie.
Walzuflüsse steigen auf höchste Werte
Die Whale Inflow Ratio ist auf der Grundlage von CryptoQuant-Daten auf 0,62 gestiegen. Dieser Wert misst große BTC-Einzahlungen von Top-Haltern an Börsen. Ein Wert über 0,5 signalisiert in der Regel einen zunehmenden Verkaufsdruck. Das aktuelle Niveau von 0,62 wurde seit der letzten größeren Korrektur nicht mehr erreicht.
Große Besitzer verlagern während des Preisverfalls ihre Münzen an Börsen.
Bemerkenswerte Single-Whale-Transaktionen trugen zu dem Anstieg bei. Ein Wal hat mit einer einzigen Überweisung etwa 10.000 BTC zu Binance transferiert. Diese Bewegungen schaffen ein sofortiges Angebot an den Börsen. Wenn Wale so aggressiv einzahlen, geht dies in der Regel einem Verkauf voraus. Die Entwicklung verlief genau wie erwartet: Der Bitcoin-Preis fiel vom Widerstand bei 70.000 $ auf das aktuelle Niveau bei 67.000 $.
Die Zahl der Standard-Walgesellschaften, die 1.000 BTC oder mehr kontrollieren, ist drastisch gesunken. Die Zahl fiel von 1.296 am 16. Februar auf aktuell 1.285.
Das ist ein Verlust von 11 Wal-Einheiten in nur wenigen Tagen. Einige haben Adressen konsolidiert. Andere verteilten ihre Bestände vollständig. Der Rückgang bestätigt, dass mittelgroße und kleinere Wale aktiv Positionen aufgeben, was zu dem monatlichen Rückgang von 28% geführt hat.
Standard-Bitcoin-Wale stoßen ab, aber Mega-Wale häufen sich an
Adressen, die 1.000 BTC oder mehr halten, blieben relativ stabil und bewegten sich zwischen 2.034 und 2.036. Der Rückgang der Zahl der Entitäten bei gleichbleibender Adressenzahl ist jedoch ein wichtiger Hinweis. Whales haben ihre Bestände auf mehrere Adressen aufgeteilt oder Münzen an Börsen verschoben. So oder so signalisiert dies, dass sich diese Kohorte aufteilt. Sie kaufen die Talfahrt nicht. Sie schaffen die Baisse.
Die Zahl der Mega-Whale-Adressen, die 10.000 BTC oder mehr kontrollieren , stieg von etwa 85 Ende Januar auf 89 am 17. Februar. Das ist ein Nettozuwachs von 4 neuen Mega-Whale-Einheiten. Diese Spieler haben sich genau in dem Zeitraum angesammelt, in dem die kleineren Wale verteilt wurden. Die Divergenz könnte nicht deutlicher sein. Die eine Gruppe verkauft, während die andere kauft.
Dieses Muster hat einen vollständigen Zusammenbruch verhindert. Ein Rückgang des Bitcoin-Preises um 28% innerhalb eines Monats löst normalerweise Panikverkäufe und Liquidationskaskaden aus. Aber die Mega-Wale absorbierten das Angebot, das von den kleineren Inhabern abgeworfen wurde. Ihre Käufe schufen eine Untergrenze, die verhinderte, dass Bitcoin trotz des unerbittlichen Verkaufsdrucks der mittleren Wale und der Panik der Kleinanleger unter $66.000 fiel.
Kritische Bitcoin Preisunterstützung macht nächste Bewegung entscheidend
Auf den Tages-Charts bildete sich zwischen dem 8. und 16. Februar eine RSI-Abwärtsdivergenz. Der Bitcoin-Preis erreichte in diesem Zeitraum niedrigere Höchststände. Der RSI verzeichnete gleichzeitig höhere Höchststände. Dies ist ein verstecktes bärisches Divergenzmuster. Es signalisiert eher ein Pullback-Momentum als eine vollständige Trendumkehr. Die Divergenz hat genau die Schwäche vorhergesagt, die jetzt auftritt.
Die kritische Unterstützung liegt bei $66.270. Ein sauberer Durchbruch unter dieses Niveau löst eine gemessene Bewegung in Richtung $61.000 aus. Das bedeutet einen zusätzlichen Abschlag von etwa 10% gegenüber den aktuellen Kursen.
Der Bitcoin-Preis befindet sich an einem kritischen Punkt. Standard-Wale werden verteilt. Die Whale-Zuflüsse sind stark angestiegen. Der monatliche Rückgang von 28% entspricht früheren Bärenmarktkorrekturen. Aber es sind vier neue Mega-Wale aufgetaucht. Diese Divergenz zwischen den Kohorten wird darüber entscheiden, ob diese Korrektur hier einen Boden findet oder sich in Richtung $58.000 beschleunigt.
