Der Bitcoin-Kurs überschritt am 1. Oktober die Marke von 120.000 $, angetrieben von einer Rekordnachfrage nach ETFs auf Spot-Basis und erneuten institutionellen Zuflüssen.
Der Kursanstieg betrug in der letzten Woche etwa 9,8% und im letzten Monat etwa 8,2%, womit sich die Dynamik von den Niveaus Ende September bei 109.000 $ fortsetzte.
Der Preis von Bitcoin (BTC USD) lag bei Redaktionsschluss bei etwa $120.129 und stieg in den letzten 24 Stunden um 1,2%.
Institutionelle Zuflüsse geben den Ton an, Bitcoin ETF $58,44 B Zuflüsse bis heute
Die Handelsaktivitäten mit Bitcoin-verknüpften börsengehandelten Fonds erreichten an einem einzigen Tag ein beispielloses Volumen von 5 Milliarden Dollar.
Großanleger führten den Ansturm an, wobei allein am 1. Oktober 676 Millionen Dollar in den Markt flossen.
Der iShares Bitcoin Trust von BlackRocknahm 405 Millionen Dollar auf, während Fidelity 1.570 BTC im Wert von 179 Millionen Dollar hinzufügte und damit eine seiner bisher aggressivsten täglichen Allokationen vornahm.
Auf allen Märkten überstieg das Bitcoin-Handelsvolumen die Marke von 50 Milliarden Dollar und unterstreicht damit die wachsende Dominanz des institutionellen Kapitals bei der Preisgestaltung.
Der IBIT-Fonds von BlackRock kontrolliert nun 773.000 Bitcoin im Wert von ca. $93 Milliarden. Damit verwaltet das Unternehmen 3,88% des gesamten Angebots.
Spot Bitcoin ETF haben seit ihrem Debüt im Januar 2024 insgesamt 58,44 Milliarden Dollar eingenommen, was ihr kombiniertes Nettovermögen auf 155,89 Milliarden Dollar oder 6,66% der gesamten Marktkapitalisierung von Bitcoin ansteigen ließ.
Vanguard überdenkt seine Hardline-Haltung
Vanguard, der zweitgrößte Vermögensverwalter der Welt, der 11 Billionen Dollar verwaltet, scheint seine Position gegenüber Kryptoprodukten aufzuweichen.
Das Unternehmen löschte in aller Stille einen Blog-Beitrag, in dem behauptet wurde, Bitcoin habe “keinen inhärenten wirtschaftlichen Wert”, was Spekulationen über eine Umkehrung der Politik auslöste.
Unter dem neuen CEO Salim Ramji, der zuvor leitende Funktionen bei BlackRock innehatte, prüft Vanguard angeblich, ob es seinen 50 Millionen Kunden Zugang zu Bitcoin- und Ethereum-ETFs bieten soll.
Selbst eine bescheidene Adoptionsrate könnte die Handelsströme umgestalten: Wenn nur 1 % der Kunden von Vanguard in den Markt einsteigen, würde das eine halbe Million neuer ETF-Anleger bedeuten.
Trotz seiner früheren Skepsis ist Vanguard über seine Indexfonds bereits in Unternehmen wie Coinbase engagiert, so dass seine aktuelle Haltung immer schwieriger zu vereinbaren ist.
Ein Sprecher des Unternehmens erklärte gegenüber Bloomberg, dass das Unternehmen “kontinuierlich die Präferenzen der Anleger und das regulatorische Umfeld evaluiert”, sich aber nicht bereit erklärt, neue Produkte zu bestätigen.
BlackRock testet einkommensorientierte Krypto-Produkte
BlackRock begnügt sich nicht damit, den Bitcoin-ETF zu dominieren, sondern hat einen neuen Fonds beantragt: den iShares Bitcoin Premium Income ETF.
Das Produkt wendet eine Covered-Call-Strategie an, um Renditen aus Bitcoin-Beständen zu generieren, ähnlich wie bei traditionellen einkommensorientierten Strategien, aber in einer Krypto-Verpackung.
Laut Eric Balchunas von Bloomberg könnte dieses Vehikel als direkter Nachfolger des 87 Milliarden Dollar schweren IBIT von BlackRock dienen, allerdings mit einem Einkommensaspekt, der konservative Anleger ansprechen soll.
Die Krypto-Suite von BlackRock ist bereits hochprofitabel und erwirtschaftet mit ihren Bitcoin- und Ethereum-ETFs jährlich über 260 Millionen Dollar.
Die Verwahrung von digitalen Vermögenswerten über alle Produkte des Unternehmens hinweg übersteigt jetzt 101 Milliarden Dollar, wobei allein im 2. Quartal 14,1 Milliarden Dollar an Zuflüssen gemeldet wurden.
Vor allem Ethereum-Fonds haben in der vergangenen Woche an Zugkraft gewonnen und 512 Millionen Dollar an neuem Kapital angezogen.
Obwohl diese Zahlen nur 1 % des 12,5-Billionen-Dollar-Imperiums von BlackRock ausmachen, gehört dieses Segment zu den am schnellsten wachsenden und unterstreicht die aggressive Expansion des Unternehmens im Bereich der digitalen Anlagen.
Technisches Bild: Raum zum Klettern, aber mit Vorsicht
Charttechnisch gesehen handelte der Bitcoin-Kurs bei Redaktionsschluss um $120.129 und drückte damit gegen das obere Ende seines aktuellen Preiskanals.
Seit 2023 folgt jeder Anstieg dem gleichen Rhythmus: mehrwöchige Konsolidierung, gefolgt von scharfen Ausbrüchen nach oben.
Der Markt hat bei $110.000 einen klaren Break-and-Retest vollzogen. Der Preis stieg über diese Zone, zog sich zurück, um den ehemaligen Widerstand zu überprüfen, und stieg dann wieder an.
Händler sehen erfolgreiche Wiederholungsversuche oft als Bestätigung dafür, dass die Käufer den neuen Boden verteidigt haben.
Von dort aus wiesen die Prognosen auf Zwischenmarken um $128.000 und $135.000 hin. Diese Bereiche deckten sich mit den gemessenen Ausdehnungen von der vorherigen Basis.
Analysten stellten außerdem fest, dass die prozentualen Zuwächse im Vergleich zu früheren Zyklen geringer ausfielen.
Der Anstieg von etwa $70.000 auf fast $120.000 brachte geringere proportionale Renditen als die vorherige Expansion, was darauf hindeutet, dass sich die Dynamik abkühlte, obwohl die Trendrichtung positiv blieb.
Die Unterstützung konzentrierte sich bei $110.000-$112.000, wo sich der frühere Widerstand in einen Nachfragebereich verwandelte.
Sollte der Preis dieses Regal entscheidend verlieren, würden Techniker die nächste Unterstützung bei $103.000-$105.000 kartieren, eine Zone, die mit den Kanalgrenzen der früheren Konsolidierung übereinstimmt.
Nachhaltige Schlusskurse über etwa $128.000 eröffneten Raum in Richtung $135.000-$140.000. Der Widerstand auf der höheren Zeitebene liegt weiterhin bei $173.000.
Das ist der Punkt, an dem die Trendkanäle zusammenkamen. Dieser Rahmen stützt sich auf eine einfache Trendanalyse und nicht auf fortschrittliche Oszillatoren.
Wenn Händler von “Preisermittlung” sprechen, meinen sie damit, dass die Märkte in Schwankungsbreiten handeln, ohne dass es viele historische Transaktionen gibt.
Es können sich also schnell Niveaus bilden und die Bewegungen können sich ausdehnen, wenn die Teilnehmer über den Wert verhandeln.
Ausblick für Bitcoin ETF
Der Anstieg der Beteiligung an Bitcoin-ETFs, die veränderte Haltung von Vermögensverwaltern wie Vanguard und der Vorstoß von BlackRock in Renditestrategien deuten auf eine strukturelle Veränderung bei der Integration von Bitcoin in die traditionelle Finanzwelt hin.
Die institutionelle Nachfrage prägte weiterhin sowohl das Kursgeschehen als auch die Produktinnovation, aber die Anleger müssen sich möglicherweise auf stärkere Schwankungen einstellen, da der Markt höhere Werte getestet hat.
