Wichtige Einblicke:
- Auf dem Kryptomarkt wurden innerhalb von 24 Stunden fast 900 Millionen Dollar liquidiert, hauptsächlich aus Long-Positionen.
- Die gesamte Marktkapitalisierung der Kryptowährungen ist auf $3,73 Billionen gefallen, wobei $3,69 Billionen die wichtigste Unterstützung sind.
- Große Short-Pools über den BTC- und ETH-Preisen sorgen für einen möglichen Short-Squeeze, wenn die Käufer zurückkehren.
Der Kryptomarkt ist in den letzten 24 Stunden stark eingebrochen. Der Gesamtwert fiel um etwa 4,5% auf $3,73 Billionen. Die Preise bewegten sich schnell, da viele fremdfinanzierte Händler aus dem Markt gedrängt wurden.
Tracker zeigen, dass innerhalb von 24 Stunden zwischen 840 und 904 Millionen Dollar an Kryptowährungen liquidiert wurden, hauptsächlich aus Long-Wetten. Das ist eine große Erschütterung. Jetzt stellen sich die Händler die entscheidende Frage: Wird dieser Ausverkauf eine Erholung einleiten? Dieser Artikel könnte die Antworten liefern.
Was 900 Millionen Dollar an Kryptomarkt-Liquidationen bedeuten
Eine Liquidation ist eine erzwungene Schließung. Dies geschieht, wenn ein gehebelter Handel die Verluste nicht decken kann. Longs werden aufgelöst, wenn der Kurs fällt. Shorts werden aufgelöst, wenn der Kurs steigt. Große Mengen von Liquidationen beschleunigen oft einen Kursanstieg.
In den vergangenen Tagen zeigten die Liquidationsdaten eine starke Wischung der Long-Positionen. In einer Datenmeldung wurden insgesamt 904 Mio. $ liquidiert, davon 818 Mio. $ bei den Long-Positionen. Der größte Einzelverlust war $39,24 Millionen bei einem BTC/USDT-Paar. Ein anderer Tracker meldete eine ähnliche Summe von $839,8 Millionen. Beide zeigen das gleiche Bild: Die Long-Positionen waren auf der falschen Seite.
Wir haben dieses Spiel schon einmal gesehen. Am 1. August erreichten die Long-Liquidationen rund 922 Millionen Dollar. Nach diesem Flush kamen neue Gelder herein und die Kurse stiegen. Ein Flush ist nicht per se ein Kaufsignal. Aber er beseitigt oft schwache Hände und setzt das Risiko zurück.
Walflüsse trugen zu dem Rückgang bei. Ein beliebter Feed zeigte, dass 50.000 BTC, etwa 6 Milliarden Dollar, innerhalb von zwei Wochen von Großaktionären abgezogen wurden.
In einem anderen Beitrag wurde ein schneller Verkauf von 24.000 BTC, etwa 2,7 Mrd. $, für den starken Rückgang verantwortlich gemacht, der viele Stopps auslöste. Ob eine oder viele Geldbörsen, dieses Angebot hat dazu beigetragen, die Kaskade auszulösen.
Die Levels, die den Trend für den Kryptomarkt umkehren können
Die Kursniveaus sind nach einem Washout wichtig. Der Chart der gesamten Krypto-Marktkapitalisierung zeigt eine klare Bandbreite. Das erste Band liegt bei $3,69 Billionen.
Dieser Bereich wirkte in diesem Monat wie eine Untergrenze. Der zweite Bereich liegt bei $3,83 Billionen. Dieser Bereich wurde auf dem Weg nach unten durchbrochen. Wenn der Markt $3,83 Billionen zurückerobert, kann sich die Dynamik schnell verbessern. Oberhalb davon sind $3,92 Billionen und $4,00 Billionen die nächsten Kontrollpunkte.
Bei Redaktionsschluss lag der Markt bei $3,73 Billionen. Das liegt zwischen dem Boden und der Rückforderungslinie. Händler werden beobachten, wie sich der Preis bei $3,69 Billionen verhält. Halten Sie den Kurs und die Käufer könnten wieder einsteigen. Verlieren Sie ihn, kommen $3,60 Billionen in Sicht.
Behalten Sie die Aufteilung zwischen Bitcoin und Ethereum im Auge. Einer Analyse zufolge wurde Bitcoin bei 109.742 $ gehandelt, was einem Rückgang von etwa 3% entspricht. Ethereum rutschte unter $4.400, ein Minus von etwa 9%.
Eine Heatmap der Liquidation zeigt, dass Ethereum mit 321,62 Millionen Dollar den größten Tagesverlust erlitten hat, mehr als jeder andere Coin. Diese Größenordnung hilft zu erklären, warum ETH während des Flushs stärker gefallen ist als BTC.
Woher der nächste Squeeze kommen könnte
Liquidationskarten geben einen Hinweis darauf, wer als nächstes unter Druck geraten könnte. Diese Karten stapeln die an Stop-Outs gebundenen Dollars über und unter dem Preis.
Ein großer grüner Block oberhalb des Preises bedeutet, dass viele Shorts gezwungen sein werden, zu schließen, wenn der Preis steigt. Ein großer roter Block unterhalb des Preises bedeutet, dass viele Longs gezwungen sein werden, zu schließen, wenn der Preis fällt.
Auf der Bitcoin-Karte ist ein großer Short-Pool bei $121.000 zu sehen. Der Haufen besteht aus etwa $1,41 Milliarden an Leerverkaufshebelung. Wenn BTC wieder über $115.000 klettert und auf $121.000 zusteuert, müssten viele Shorts zurückkaufen. Diese Käufe können eine Bewegung beschleunigen.
Auf der Karte von Ethereum ist die Short-Seite sogar noch größer. Der Cluster baut sich um $4.900-$5.000 auf, mit etwa $3,69 Mrd. an Leerverkäufen, die sich über dem Preis stapeln. Eine Zusammenfassung eines Analysten besagt, dass 1,63 Mrd. $ an ETH-Shorts verpuffen würden, wenn ETH die Marke von 5.000 $ erreicht.
Die Idee ist dieselbe: ein fester Aufschwung kann den Druck auf Shorts erhöhen.
Für den gesamten Markt ist der Aufbau einfach. $3,69 Billionen ist der Boden, den es zu schützen gilt. 3,83 Billionen Dollar ist die Grenze, die es zurückzuerobern gilt. Wenn der Markt $3,83 Billionen zurückerobert, kann ein Squeeze beginnen. Shorts oberhalb des Marktes würden dann unter Druck geraten. Auf diesem Weg könnte der Gesamtwert wieder in Richtung $3,92 Billionen bis $4,00 Billionen steigen.
Nichts von alledem beseitigt das Risiko. Die Wale haben diesen Monat in die Stärke hinein verkauft. Wenn das Angebot steigt, können neue Long-Positionen wieder in die Falle gehen. Aber die Rechnung ist klar. Ein großer, langer Washout hat bereits stattgefunden. Die Short-Pools liegen jetzt sowohl bei BTC als auch bei ETH über dem Preis. Wenn die Unterstützung hält und Käufer auftauchen, können die Krypto-Liquidationen schnell von einer Belastung zu einem Treibstoff für den nächsten Anstieg werden.
