Ключевые выводы:
- Цена биткоина столкнулась с новыми рисками волатильности, связанными с эскалацией военного конфликта между США и Ираном.
- Ранее наблюдавшиеся потери также были обусловлены использованием кредитного плеча, опасениями относительно изменения процентных ставок и фиксацией прибыли.
- Трейдеры следили за уровнем поддержки в 62 000 долларов, ценами на нефть и действиями Конгресса.
Президент Дональд Трамп официально уведомил Конгресс о возобновлении военных действий США против Ирана. Как сообщает агентство Reuters, уведомление от 10 июля последовало за ударами, начавшимися 7 июля. Цена биткоина колебалась вблизи отметки в 62 000 долларов, поскольку трейдеры оценивали геополитические, монетарные риски и риски, связанные с использованием кредитного плеча.
Данное уведомление не подтвердило, что именно это объявление стало причиной предыдущего падения курса биткоина. Курс биткоина начал снижаться ещё до того, как агентство Reuters опубликовало подробности уведомления 13 июля. Данные CoinGlass также свидетельствовали о ликвидации длинных позиций с использованием кредитного плеча, в то время как опасения, связанные с Федеральной резервной системой, оказали давление на другие рисковые активы.
Рыночная конъюнктура может быстро меняться. Настоящая статья носит исключительно информационный характер и не должна рассматриваться в качестве финансовой или инвестиционной рекомендации. Рынки криптовалют по-прежнему характеризуются высокой волатильностью, и читателям следует провести собственное исследование, прежде чем принимать инвестиционные решения.
Цена биткоина удерживается вблизи ключевого уровня поддержки
Согласно данным CoinMarketCap, курс биткоина составил около 62 053 долларов, что на 2,9 % выше, чем за последние 24 часа. Рыночная капитализация этого актива составила почти 1,24 триллиона долларов, а суточный объем торгов — около 30,5 миллиарда долларов.
Это восстановление произошло после более раннего падения курса ниже отметки в 63 000 долларов, зафиксированного в ходе азиатской торговой сессии в понедельник. CoinDesk объяснил это падение фиксацией прибыли, сокращением кредитного плеча, военными действиями на Ближнем Востоке, а также ожиданиями ужесточения денежно-кредитной политики США.
Согласно данным LSEG, на которые ссылается издание «Barron’s», в понедельник утром курс биткоина снизился на 2,2 % до 62 738 долларов. В отчете снижение склонности к риску связывается с возобновлением военных ударов и атаками со стороны Ирана в районе Ормузского пролива.
Однако важное значение имеет выбор момента. Официальное уведомление Трампа, направленное Конгрессу, стало достоянием общественности уже после того, как значительная часть падения курса уже произошла. Таким образом, это заявление скорее усилило риск волатильности в будущем, чем объяснило все предыдущее изменение курса.
Ethereum последовал за более широким восстановлением курса биткоина и торговался на уровне около 1 760 долларов. Данные CoinMarketCap показали, что за последние 24 часа курс ETH вырос примерно на 2,8 %.
Структура цен на биткойн свидетельствует о давлении со стороны кредитного плеча
Согласно данным CoinGlass, за последние 24 часа объем ликвидаций криптовалютных позиций составил примерно 253 миллиона долларов. Как сообщает CoinDesk, на длинные позиции пришлось около 76 % от общего объема. На долю биткоина пришлось примерно 70 миллионов долларов, а на долю Ethereum — около 60 миллионов долларов.
Эти данные свидетельствовали о том, что вынужденная продажа фьючерсов усугубила падение. Они не свидетельствовали о повсеместной капитуляции инвесторов на спотовых рынках.
CoinDesk также сообщил, что объем ликвидаций в понедельник составил примерно одну шестую от самого низкого уровня за последние 30 дней. В течение месяца курс биткоина колебался в диапазоне от примерно 59 000 до 66 000 долларов. Данный диапазон подтверждал мнение о том, что данное движение отражало сброс кредитного плеча.
Область вокруг ценового уровня биткоина в 62 000 долларов сохраняла своё значение, поскольку данные тепловой карты CoinGlass свидетельствовали о сосредоточении там риска ликвидации позиций. Устойчивый прорыв этого уровня может открыть путь к нижней границе месячного диапазона биткоина.
С другой стороны, покупателям потребуется пробить отметку в 64 000 долларов, чтобы ослабить непосредственное понижательное давление. Верхняя граница диапазона вблизи отметки 66 000 долларов по-прежнему остается зоной более сильного сопротивления.
Отток средств из ETF усиливает давление на цену биткоина
По данным компании Farside Investors, 10 июля объем оттока средств из биржевых фондов, торгующих биткоином на спотовом рынке США, составил 318,2 млн долларов. Согласно ее текущим данным за июль, в ходе другой торговой сессии из этих фондов также было выведено 1,11 млрд долларов.
Эти данные свидетельствовали о том, что институциональный спрос ослаб ещё до того, как сообщение Трампа, направленное в Конгресс, стало достоянием общественности. Кроме того, они опровергают утверждения о том, что падение курса биткоина было вызвано исключительно одним геополитическим событием.
Спрос на биржевые фонды может компенсировать продажи на спотовом рынке в периоды снижения аппетита к риску. В то же время постоянные выводы средств вынуждают эмитентов фондов сокращать свои портфели биткойнов.
Тем не менее, в начале июля на бирже Farside наблюдались сессии с положительной динамикой. Такая неоднозначная картина свидетельствовала о том, что институциональные инвесторы скорее перераспределили свои позиции, чем полностью отказались от инвестиций в биткойн.
Данные фондов также подтвердили более широкое объяснение снижения цены на биткоин. Геополитическая напряженность, выкуп паев, использование кредитного плеча и опасения по поводу денежно-кредитной политики сыграли свою роль.
Эскалация напряженности в Иране повышает риски для криптовалютного рынка в целом
Агентство Reuters сообщило, что Трамп возобновил блокаду иранского судоходства и объявил о новых ударах. Цены на нефть выросли более чем на 9 % на фоне усиления рисков для судоходства в районе Ормузского пролива.
Рост цен на энергоносители может повлиять на рынок криптовалют через инфляционные ожидания. Устойчивый рост цен на нефть может помешать Федеральной резервной системе снизить процентные ставки или вновь вызвать опасения относительно дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики.
Уведомление Трампа также запустило новый срок действия «Резолюции о военных полномочиях». Агентство Reuters сообщило, что подача этого документа положила начало 60-дневному периоду, в течение которого военные операции могут проводиться без нового разрешения Конгресса.
Однако Конгресс уже выразил несогласие с политикой администрации в отношении Ирана. 3 июня Палата представителей приняла резолюцию о выходе из соглашения со счетом 215 голосов против 208. Позже, 23 июня, Сенат одобрил этот документ со счетом 50 голосов против 48.
В дальнейшем трейдеры, торгующие биткоином, будут следить за ударами США по Ирану, ценами на нефть, движением средств и уровнем поддержки в 62 000 долларов. Пробой этого уровня вниз может перенести внимание на отметку в 59 000 долларов. Снижение напряженности может способствовать повторному тестированию уровня цены биткоина в 66 000 долларов.
