Punti chiave
- Questa settimana il mercato delle criptovalute dovrà fare i conti con cinque fattori chiave legati alle azioni, alla politica e alla regolamentazione.
- I risultati finanziari di Nvidia e i verbali della Federal Reserve potrebbero influenzare la propensione al rischio degli investitori.
- Le norme russe sulle criptovalute e la proposta di IPO di Anthropic aumentano l’incertezza del mercato.
Questa settimana il mercato delle criptovalute dovrà fare i conti con cinque eventi in programma che riguardano gli utili societari, la politica monetaria, la regolamentazione delle criptovalute e la situazione geopolitica. Dal 16 al 20 novembre, gli investitori valuteranno i risultati di Nvidia, i verbali della Federal Reserve, le norme russe sul trading e i piani di offerta di Anthropic.
Il Bitcoin subisce la pressione dei prelievi dai fondi e della diminuzione dell’esposizione sui derivati. Ogni evento offre informazioni sui flussi di capitale, sui costi di finanziamento o sulla propensione al rischio.
Mercato delle criptovalute questa settimana: risultati di Nvidia e vendite al dettaglio
Nvidia ha fissato per martedì 17 novembre la presentazione dei risultati del terzo trimestre fiscale, in seguito alle dimissioni dell’amministratore delegato Jensen Huang. Il produttore di chip ha annunciato Colette Kress come amministratore delegato ad interim nel comunicato del 12 novembre relativo alla leadership. Il consiglio di amministrazione ha iniziato a cercare un sostituto.
In precedenza, l’azienda aveva previsto un fatturato trimestrale di 108 miliardi di dollari, con un margine di variazione del 2% in più o in meno. Anche nella comunicazione dei risultati di agosto, Nvidia aveva previsto margini lordi vicini al 74%. Gli investitori confronteranno i risultati con questi obiettivi ed esamineranno la domanda dei data center.
Il cambio al vertice aggiunge un altro punto di interrogativo a una relazione sugli utili seguita con grande attenzione da tutti i titoli tecnologici. Le nuove previsioni potrebbero influenzare i titoli legati all’intelligenza artificiale, anche se le reazioni del prezzo del Bitcoin rimangono incerte.
L’Ufficio del Censimento degli Stati Uniti ha fissato la pubblicazione dei dati sulle vendite al dettaglio di ottobre per il 17 novembre alle 8:30 del mattino, ora della costa orientale. Il dato precedente mostrava che le vendite di settembre erano aumentate dello 0,8% rispetto ad agosto, raggiungendo i 745 miliardi di dollari. I dati di martedì forniranno un’ulteriore indicazione sulla domanda delle famiglie prima della prossima decisione sui tassi d’interesse da parte dei responsabili politici.
Una spesa dei consumatori forte può sostenere i ricavi delle aziende, ma complica le valutazioni sull’inflazione. Al contrario, vendite più deboli possono far crescere i timori sulla crescita senza garantire una politica monetaria più accomodante. Nessuno dei due scenari garantisce una reazione specifica del mercato.
Il mercato delle criptovalute questa settimana: le regole della Russia e i verbali della Fed
La Banca di Russia ha dichiarato che la sua nuova ordinanza sulle criptovalute entrerà in vigore martedì. La misura permette agli investitori non qualificati di acquistare Bitcoin, Ether e l’USDT di Tether tramite intermediari autorizzati. Consente inoltre alle piattaforme di scambio di ammettere gli asset approvati alla negoziazione pubblica.
La banca centrale ha fissato un limite massimo di 300.000 rubli all’anno per gli acquisti effettuati tramite ciascun intermediario. Gli investitori qualificati possono accedere ad altre criptovalute senza le stesse restrizioni di acquisto. Tutti gli investitori devono soddisfare i requisiti relativi ai test e all’informativa sui rischi prima di effettuare qualsiasi transazione, ha precisato l’autorità di regolamentazione.
Il quadro normativo russo prevede un canale di accesso regolamentato anziché un trading al dettaglio senza restrizioni. La banca ha selezionato gli asset idonei in base a criteri di liquidità, capitalizzazione di mercato e storia delle negoziazioni. L’autorità di regolamentazione non ha fornito alcuna previsione sulla domanda.
A Washington, la Federal Reserve ha fissato per mercoledì 18 novembre la pubblicazione del verbale della riunione di ottobre del Federal Open Market Committee. Il comunicato di ottobre riportava un voto di 10 a 2 a favore del mantenimento dei tassi di interesse al 3,75%-4%. Le governatrici Lisa Cook e Beth Hammack erano favorevoli a un aumento di 25 punti base.
Il verbale potrebbe chiarire in che modo i funzionari hanno valutato l’inflazione, l’occupazione e le condizioni finanziarie. Anche il presidente della Fed Kevin Warsh figura nel calendario degli interventi pubblici della banca centrale di questa settimana. Gli investitori valuteranno queste comunicazioni prima della riunione di politica monetaria dell’8-9 dicembre.
Mercato delle criptovalute questa settimana: l’IPO di Anthropic e i rischi geopolitici
Il documento presentato da Anthropic il 10 novembre alla Securities and Exchange Commission (SEC) statunitense descriveva in dettaglio la sua proposta di offerta pubblica. L’azienda, specializzata in intelligenza artificiale, ha chiesto la quotazione al Nasdaq con il simbolo ANT. Il prospetto preliminare stimava un prezzo di offerta compreso tra 70 e 78 dollari per azione.
La richiesta riguardava 825 milioni di azioni, comprese quelle offerte dagli attuali azionisti. Queste cifre descrivono i termini proposti, non un prezzo di offerta definitivo né un debutto in borsa garantito. Gli investitori dovrebbero attendere un prospetto aggiornato o un avviso della borsa prima di considerare definitive le date di lancio riportate.
Giovedì l’attenzione geopolitica si sposta anche su Shenzhen. L’Associated Press ha riferito che Donald Trump, Xi Jinping e Vladimir Putin hanno in programma un incontro congiunto. Washington e Mosca hanno confermato l’incontro.
Le dichiarazioni diplomatiche potrebbero influenzare le aspettative in materia di commercio, sanzioni e sicurezza internazionale. Tuttavia, il semplice fatto che l’incontro sia in programma non significa che ci sia un accordo politico né che si possa prevedere un movimento specifico del mercato.
I dati di CoinGlass hanno evidenziato un inizio di settimana più debole per gli asset digitali. I dati del 13 novembre hanno mostrato prelievi netti pari a 185,4 milioni di dollari dai fondi negoziati in borsa (ETF) su Bitcoin spot statunitensi. Il fornitore ha inoltre registrato un calo dell’open interest sui futures durante il fine settimana, il che suggerisce una riduzione delle posizioni aperte sui derivati.
Questi dati non possono prevedere il prossimo andamento del mercato. Questo articolo fornisce informazioni di mercato, non consigli di investimento personalizzati. Gli investitori dovrebbero valutare in modo indipendente i rischi legati al trading di criptovalute e azioni.
I prossimi eventi chiave confermati sono la pubblicazione dei dati sulle vendite al dettaglio di martedì e gli utili di Nvidia, seguiti dal verbale della Fed di mercoledì. Il calendario definitivo dell’offerta di Anthropic rimane soggetto a ulteriori conferme.